九游会J9：特朗普关税战全球化和国际贸易是不是就此走向衰亡？
特朗普给中国加了超过100%的关税，很多人担心全球化和国际贸易是不是就此走向衰亡。我可以明确告诉大家，答案是否定的。全球化是时代趋势，不会因一两个人的行为就长期倒退。不过，有一种中国企业此前赖以生存的商业模式，此后怕是行不通了，那就是从中国到美国的小包直邮跨境电商模式。
所谓小包直邮，和一般进出口贸易有明显区别。万国邮政联盟为区分全球范围内人与人之间互相邮寄包裹和进出口大宗贸易，特意为小包邮寄提供了优惠关税政策。基于此政策精神，美国邮政有税收优惠，800美元以下的包裹被视为小额包裹，可以免税。
要注意，这个政策本意是供人与人之间寄送物品和礼物，并非用于商业用途。但这漏洞哪能逃过中国商家的眼睛？过去十几二十年，大量跨境电商卖家利用这一政策规则，将大量小额商品，尤其是像服装这类又轻价格又便宜的产品，大批量直邮到美国，享受免税福利。像大家熟知的Shein和拼多多旗下的Temu，一直都在利用这个规则把中国商品卖到美国。
仅2023年一年，通过这种方式从中国寄到美国的商品就高达13.6亿件，每天有四五百万件商品，这个数字比2015年直接增长了6倍。可以想象，过去十年大量跨境卖家靠这个规则赚了不少钱，毕竟不用交税，省下的可都是商家的利润。
然而，特朗普重新上台后，短短一周内连续出台两个政策，把这种情况下的税率从零提高到30%，又进一步提高到90%。如此一来，小包直邮到美国的商品税率和一般进出口贸易相差无几。而且，小包直邮通常靠飞机运输以保证时效性，能快速到达美国消费者手中，但飞机运输价格远高于一般进出口贸易的船运价格。这样综合算下来，小包直邮的成本甚至比一般贸易更高，这种商业模式自然就很难赚钱了。
听到这，你可能会问，为什么小包直邮这种商业模式这么重要？它对比一般进出口贸易还有其他优势吗？答案是优势不少。想象一下，一个中国卖家在跨境电商平台，比如Shein、Temu还有阿里的速卖通等平台上开店卖东西到美国，如果采用小包直邮的方式，他不需要提前备货，不用把库存提前准备好放到美国仓库。
消费者下单后，卖家再去工厂下订单，借助工厂小单快返的能力，迅速生产出货，再发到美国。基于中国小单快返和飞机航运的能力，整个流程从下单到生产再到发货，直至美国消费者收到货，10天就能完成。对于大量美国消费者来说，两周内就能收到物美价廉的产品，他们很满意。这种商业模式既让消费者买到便宜货，也利于商家经营，商家不用备货，等消费者下单后再安排生产，赚钱相对轻松。
电商零售有两大难点。第一是资金备货，如果备货太多卖不出去，企业就可能面临危机，而小单快返模式不需要资金备货。第二，零售企业需要深入洞察消费者需求，在小单快返模式中，这一点也能省去。因为商家可以上架大量产品链接，实际上背后可能都没有真实商品，通过大量测试看消费者对哪个产品感兴趣，再集中精力做这个产品就行，无需提前深入洞察。
这种模式在服装行业被发挥到极致，短短几年成为全球快时尚行业霸主的Shein，就是靠这个模式崛起的。在Shein全盛时期，其年销售额超过ZARA，成为全球快时尚第一名。在Shein总部广州市番禺区，甚至出现了一整条为Shein服务的“Shein村”。村里500家工厂都集中在离Shein总部三五公里范围内，每家工厂规模不大，甚至只有10名员工，但都能做小单快返的服装制作。有订单来，很快就能小批量生产出来，让Shein及时送到美国消费者手中。
但中美贸易战开打后，“Shein村”衰落了，订单不到原来一半，很多工厂歇业倒闭。小单快返商业模式本是中国电商企业的独特优势，因为它需要上下游供应链反应极其敏捷，还需要大量中小型工厂和熟练劳动力，这些要素是越南、泰国等东南亚国家不具备的，即便那些国家成本看似比中国低，但在小单快返供应链模式上，它们没有这个能力。这次小包直邮电商模式的崩塌，不仅严重影响Shein这类跨境电商的商业模式，也对以服装行业为代表的中国柔性供应链造成巨大打击。
那么，像Shein和Temu这样的跨境电商企业有什么应对方法呢？这就涉及到刚刚说的模式的第二个关键词。美国这次对小型包裹的征税，仅限于从中国和中国香港发出的包裹，全球其他国家不受影响。所以有人想钻空子，把包裹运到第三国，再从第三国发货到美国，不知道这条路能否走通。
据我所知，业内有些朋友已开始利用非洲国家的邮政编号，让美国海关分不清包裹是从非洲寄的还是中国寄的，但这种操作处于灰色地带。像拼多多和阿里巴巴这类上市企业，有很高的合规要求，很难采用这种操作。
所以，对于大企业来说只剩两个办法。第一个办法是更加专注非美国业务。在非美国地区，不管是小包直邮还是一般进出口贸易方式，税率都远低于加征关税后的美国。美国消费能力仅占全球的1/3，至少还有2/3的市场可做。我投资的跨境电商品牌CER过去几年发展很快，和Shein都在时尚服装领域，但CER产品更时尚好看。CER很早就意识到美国市场风险，早就开拓了日韩、欧洲等国家和地区市场。
不过这里也有风险，就是未来其他发达国家，尤其是欧洲和日韩会不会跟进美国的关税政策，目前我们持谨慎乐观态度，毕竟美国对这些国家态度也不友好，说不定它们更可能和中国走近。
第二个办法，小包直邮行不通后，就走一般贸易道路。过去几年，大量中国工厂已外迁到东南亚成本更低的国家。最近特朗普也大幅降低了最早对全球大部分国家加征的关税，所以现在从东南亚通过一般贸易途径把货物发到美国，关税处于高度可控范围。但一般贸易这条路，对Shein这类时尚类企业影响比对Temu更大。
因为Shein大部分销售额来自时尚类服装，时尚服装通过一般贸易压货到美国仓库，操作难度大。时尚行业的特点是用户需求变化多端，很难对同一款产品大量备货。但走一般贸易，大量备货必不可少。而对于消费者需求更稳定、更好把握的商品，通过一般贸易方式就更合适。从这个角度判断，同样是跨境电商巨头，这次贸易战对Shein的影响远大于对拼多多旗下Temu的影响。
因为Temu销售额中有不少来自标准化日用品，消费者需求相对稳定，更适合走一般贸易方式压货。但对于Shein这个时尚电商来说，其面向的消费者需求变化大，一般海运贸易周期长，不符合时尚电商销售规律。可以说，Shein是这次贸易战的最大输家，这也给它未来的上市之路蒙上巨大阴影。曾几何时，Shein被认为是中国未上市独角兽企业中至少排名前三的企业，仅次于字节跳动和蚂蚁金服。
分享到这，也想听大家意见。大家认为未来跨境电商的发展趋势会怎样？中国企业还有哪些应对美国关税的方法？如果你是行业从业者，也欢迎分享更多行业一线正在思考的解决方案。同时，我也鼓励大家在美国市场遇挫时，多花精力思考国内内需市场。中国要成为世界强国，必须进一步提升内需消费力，才能摆脱美国通过关税等贸易手段的打压。哪天中国消费市场取代美国成为全球最大消费市场，中国也将成为世界最强大的国家。